境外投资ODI备案，企业出海的“门票”

ODI备案核心要求

在国际贸易和跨境投资日益频繁的今天，许多企业开始关注ODI，也就是对外直接投资的相关事项。ODI备案作为企业境外投资的重要合规程序，显得尤为关键。简单来说，ODI备案可以称作企业出海的“门票”。

ODI备案核心要求

1、主体资历要求

合法经营基础：申请企业需在境内依法成立，具备合法经营资历与健全组织机构，这是境外投资的前提。

成立时间门槛：多数地域要求企业成立满1年，需提供完全审计报表；北京较灵巧，接收成立半年的企业，有限合伙企业也可办理。

2、财务要求

审计报告规范：需提供近1年第三方审计报告，且不得亏损；报告后需附会计师事务所资质及人员证件复印件，苏州等部分地域还需原件。

关键指标达标：净资产回报率（净利润/所有者权益）建议超5%，资产负债率（负债总额/资产总额）需低于70%，以此证明企业盈利与偿债才能。

3、投资项目要求

行业合规：项目需符合我国产业政策及投资目标地法律法规，避开敏感行业（如兵器装备、新闻传媒）与敏感地域（未建交、受制裁国家）。

真实可查：需说明境内股东背景、资金来自（自有资金、合规贷款等）及项目细节，杜绝虚伪投资，广州等地对净资产或净利润为负的情形还需额外说明。

ODI发改委审核

发改委审核的核心重点是：真实性+合理性。

1、真实性：项目是否真实存在？有没有本质内容？是否存在“空壳”或“虚构投资”？

2、合理性：项目所需资金和企业预备汇出的金额是否匹配？比如项目整体投资只需1亿，你却要汇2亿出去，这在审核时就会被质疑。

资料预备得越扎实越好，比如：境外尽职调查报告、可行性研究分析报告、投资环境评估、若已拿到当地 批文（如土地证、项目同意函）那就更有说服力。

ODI商务部审核

商务部主要审核的是境内企业自身的资质，确保这家企业具备开展境外投资的实力和条件。在ODI申报中，申请人都是以境内公司的身份发起的。资金也寄存在境内公司账户中，待批文齐备后，再从这个主体汇款到境外企业名下。

所以，商务部的核心审核点可以归纳为两项：公司自身的财务状态是否良好，以及资金来自是否合法合规。

那这两个核心点从何去验证呢？主要包含两块：

1、审计报告：必需由第三方会计师事务所出具，财务数据真实、清晰，有审计章背书；

2、资金来自说明及完税证明：要明白资金是怎么来的，比如是自有资金、借款，还是其他形式，并提供相关凭证，确保“来自合法、路径透明”。

ODI外管局审核

ODI备案流程中，拿到发改委的《境外投资项目备案通知书》和商务部的《企业境外投资证书》，接下来就可以向外管局递交资料了。能够顺利拿到发改委和商务部这两份批文，基本可以以为项目已经过了最难的审批关。外管局审核是对手续的复核和落地执行。

目前，外管局已经把本质审核环节下放给了银行，企业在这一步是通过银行窗口来提交申请资料的。银行会再次核查几个方面：

1、资金来自是否合法合规；

2、境内公司的财务资质；

3、境外项目是否与前述批文一致。

只要材料没问题，银行就会协助企业在外管局完成登记，最终发放《境外直接投资外汇登记证》拿到这张证，企业就可以正式安排资金出境了。