香港信托架构，香港上市公司都在如何运用信托架构？

香港信托市场的范围

说到海外信托，大家对于开曼、BVI等离岸信托更为熟习，而在实际经济市场中，香港信托往往被低估了，那么现如今香港信托市场的范围如何呢？

依据香港信托人公会，毕马威中国联合出具的2024年香港信托行业报告，香港信托行业正在继续发展壮大。报告指出依据证监会最新的资产及财富管理活动调查，截至2024年底，香港的信托持有资产总计达港币38，440亿元（4，940亿美元），比去年同期增长了11%。

从投资地区分布而言，其中48%位于中国内地和香港。香港投资者是信托持有资产的主要资金来自，占资产管理范围（AUM）的79%。

公募基金与强积金和职业退休计划等退休金占信托持有资产的71%。退休金通过信托持有的资产从2018年到2024年增加了19%，而由家族办公室和私人信托、慈善组织及其他企业持有的资产则同比增加31%。

证监会的资产及财富管理活动调查亦显示，于2024年，私人银行及私人财富管理业务的资产管理范围同比大幅增长19％至港币9.1万亿元，该迹象表明市场增加强劲且对私人和慈善信托的要求兴旺。

此外，截至2024年底，在香港注册成立的证监会认可基金的数目同比增加6.2％至810个，其资产净值同比增加17.8％至1，840亿美元。交易所买卖基金是企业信托领域中最受欢迎的产品。依据香港联合交易所数据，截至2024年12月底，交易所买卖基金与杠杆和反向产品的市值为港币3，930亿元。

适合香港信托的群体

1、上市公司董事长，实际控股人。

2、大型家族企业，资产后继方面需要合理分配安排。

3、在多个国家拥有多种资产，涉及不同税率申报等等。

4、大型集团化公司，资产纵横繁琐，需要合理分配管理投资。

香港信托与国内信托的比较

首先在国内的信托大多是一种理财产品，以营业信托为主，民事信托和慈善信托为辅，营业信托的实质是投资理财产品。从20世纪末期才得以充分的发展，主要依托的法律体系是《中国信托法》。而在中国香港，由于受到英美法规政策的影响，在财富信托的发展史中已经有超过百年。其信托对应的法律法规机制会对比完美。相对来说财富信托的管理机制也会更加的全面些。

同时香港作为亚洲的国际金融中心，国际理财中心，其财富信托的产品种类也是琳琅满目标，在其完美的监管架构下，投资人士可以拥有更多的选择。

成立香港信托的优势

1、保障资产：成立恰当的信托架构，可保障成立人的资产，免受债权人追讨。

2、私隐保障：信托契约无须披露，受益人可享有高度私隐保障。

3、有效的资产传承：比较传统遗言，信托的传承程序更快捷可靠，减少了消费在行政和法律程序上的时间，也避免继承纠纷。

4、灵巧的分配安排：资产分配的办法和时间可以依据不同的目的进行调整。

5、专业资产管理：设立信托时，可以安排来管理及受益分融，并可委托专业来管理信托投资，以进一步回报。资产的集中管理也进一步了报告和决策流程的品质。

6、税务策划：信托是税收策划的常用工具，特殊是在税率较高的国家。

在财富管理领域中，信托的位置愈发重要，特殊是新冠疫情下，客户对于信托的要求更加多样化，也加速了信托行业转型，对于香港信托行业来说既是挑战也是发展契机。